中船集团整合大幕开启

中船集团拟将其华南地区造船业务资产注入广船国际,证明其属地化整合开始。接下来长三角地区业务整合或将以中国船舶为核心,最终为中船集团整体上市做准备。

去年9月,中国重工抛出定向增发购买大股东中国船舶重工集团公司(中船重工)军工造船资产的方案,受到市场追捧,这也是中船重工"整体上市、分步实施"方案中的关键一步。将军工重大装备总装业务及资产注入上市公司,意味着中船重工将全面布局海军装备业务,其军工产业链进一步完善。

中船重工的整体上市计划已近尾声,另外一家造船央企——中国船舶工业集团公司(中船集团)终于开始有所动作。目前中船集团在A股市场拥有三大资本平台:中国船舶、广船国际、*ST钢构。其中广船国际动作频频,收购广州中船龙穴造船有限公司后,当下正在与中船集团商谈如何并购其华南地区造船业务。

为龙穴造船工地开始属地化整合

4月14日,广船国际发布《重大资产重组停牌公告》,称公司实际控制人中船集团正在筹划与公司的重大事项,公司股票已于4月8 日起停牌。停牌期间,广船国际每五个交易日发布一次重大资产重组事项进展情况的公告。

5月21日,广船国际第五次发布的《重大资产重组停牌公告》中首次揭开"重大事项"的面纱:股东中船集团初步确定拟将其在华南地区的造船相关业务资产注入公司。

6月13日,广船国际发布《重大资产重组延期复牌公告》称,公司已组织财务顾问、法律顾问、会计师事务所及资产评估机构对本次重大资产重组拟涉及的资产开展尽职调查、审计、评估等相关工作,由于本次重大资产重组涉及的范围与事项较多,相关的尽职调查和审计评估工作还需要一定时间。同时,公司及控股股东需要就重大资产重组方案有关事项向相关国有资产管理部门、国防科技工业管理部门进行政策咨询和工作沟通。因而,前述工作虽取得阶段性进展,但仍难以在原定期限内完成。公告还提及"公司还在商讨收购第三方资产的可行性"。

6月16日,广船国际发布《关于收购龙穴造船100%股权完成情况的公告》称,公司于去年开展非公开发行H股募集资金部分用于收购中船集团、宝钢集团、中海集团持有的龙穴造船合计100%的股权,至今年6月13日收购事项全面完成。

据公开资料,中船集团在华南地区的造船相关业务资产除广船国际和已经被广船国际收购的龙穴造船外,还包括:中船黄埔文冲船舶有限公司、中船西江造船有限公司、中船桂江造船有限公司、广州文冲船厂有限责任公司、广州造船厂有限公司等。

分析人士指出,中船集团正从原来的大船(中国船舶)、小船(广船国际)、船配(*ST钢构)转为属地化整合。此次广船国际停牌收购华南地区造船业务资产是继续执行中船集团属地化整合的既定方针,广船国际将作为中船集团未来在珠三角地区的整合平台。

伴随着广船国际整合中船集团在华南地区的造船相关业务资产,中船集团在长三角地区的布局也将加快。目前,中船集团在长三角地区的相关资产业务包括:江南造船(集团)有限责任公司、沪东中华造船(集团)有限公司、上海船厂船舶有限公司、上海江南长兴重工有限责任公司、上海江南造船厂等。

按照华南地区业务的整合思路,长三角地区业务的整合将以中国船舶为中心,或将上述资产注入上市公司。实际上,从去年开始,长三角地区业务的整合已开始启动。去年上半年,中国船舶向中船集团旗下沪东中华造船集团,转让长兴造船51%股权,并收购中船集团旗下的江南造船集团持有的长兴重工36%的股权。